持續(xù)巨虧之下，搜于特的資金問題已經(jīng)不容忽視。自今年7月以來，公司連續(xù)發(fā)布多份訴訟公告，累計涉案金額超10億元。而據(jù)上市公司11月15日下午公告，公司擬延期歸還閑置募集資金并繼續(xù)用于暫時補充流動資金。
搜于特此舉引起了公司國資股東的代表、公司董事古上的疑慮。在其看來，在沒有歸還前次用于補充流動性募資的情況下，上市公司此舉并不合規(guī)。《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，對于延期歸還募集資金的處理，深交所主板和創(chuàng)業(yè)板存在差異，主板公司這樣做的確不合規(guī)定。
資金緊張下擬延期歸還募資
據(jù)搜于特公告，公司董事會、監(jiān)事會審議通過議案，同意公司在保證募集資金投資項目正常進行的前提下，延期歸還閑置募集資金2億元，并繼續(xù)用于暫時補充流動資金，延期歸還期限自此次董事會審議通過之日起不超過12個月。
早前，搜于特于2020年11月17日公告稱，擬使用“倉儲物流基地建設(shè)項目”（以下簡稱倉儲物流項目）閑置募集資金3億元及其利息收入、“時尚產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈總部（一期）項目”（以下簡稱產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目）閑置募集資金2億元用于暫時補充流動資金，使用期限自公司董事會審議批準之日起不超過12個月，到期歸還至募集資金專用賬戶。
倉儲物流項目是搜于特定增募投項目，產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目則為公司可轉(zhuǎn)債募投項目。截至2020年10月31日，倉儲物流項目擬使用募集資金投入3億元，累計投入金額為74.03萬元；產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目已使用募集資金320.20萬元，剩余募集資金7.89億元（其中利息收入158.15萬元）。
對于將上述募資用于補充流動性，搜于特稱：“為提高募集資金的綜合使用效率，降低公司財務(wù)成本，促進主營業(yè)務(wù)發(fā)展”。
今年7月，搜于特宣布終止實施倉儲物流項目，并將剩余募集資金3.18億元及利息永久補充流動資金。此舉解決了3億元募資的歸還問題，但仍有2億元募資待歸還。
根據(jù)搜于特最新的公告，公司打算延期歸還。上市公司表示，受新冠肺炎疫情影響，公司業(yè)績下滑，資金緊張，目前已出現(xiàn)多筆債務(wù)逾期及由此導致的多宗訴訟仲裁，公司目前難以將已補流的募資歸還至募資專用賬戶。公司目前急需流動資金化解流動性危機，渡過難關(guān)，推動公司平穩(wěn)發(fā)展。
今年7月3日，搜于特發(fā)布“關(guān)于累計訴訟、仲裁情況的公告”，截至6月30日，公司及控股子公司連續(xù)十二個月累計訴訟、仲裁事項涉案金額合計6.84億元。此后，上市公司陸續(xù)發(fā)布了3份訴訟公告，新增一系列涉案金額在1000萬元以上的訴訟，涉案金額累計近12億元。
董事質(zhì)疑合規(guī)性
對于搜于特延期歸還募資的舉動，董事古上在董事會審議中投了棄權(quán)票。古上指出，公司前次用于暫時補充流動資金的募集資金目前尚未歸還至募集資金專戶，不符合《深圳證券交易所上市公司規(guī)范運作指引（2020年修訂）》（以下簡稱《深交所上市公司規(guī)范指引》）6.5.15條之規(guī)定。
簡歷顯示，古上任廣州高新區(qū)投資集團有限公司（以下簡稱廣州高新投）金融資產(chǎn)部總經(jīng)理，廣州國聚創(chuàng)業(yè)投資有限公司董事長等職務(wù)。截至9月30日，廣州高新投持有搜于特股票2.49億股，持股比例為8.06%，為公司第二大股東。
據(jù)《深交所上市公司規(guī)范指引》6.5.15條：上市公司使用閑置募集資金暫時補充流動資金的，僅限于與主營業(yè)務(wù)相關(guān)的生產(chǎn)經(jīng)營使用，應(yīng)當符合“已歸還前次用于暫時補充流動資金的募集資金”等條件。
“按照相關(guān)規(guī)定，募資暫時補流單次不能超過12個月，嚴格執(zhí)行的話，延期歸還是不允許的。”一位上市公司董秘向記者表示。
事實上，搜于特的保薦機構(gòu)也提出，公司將閑置募集資金用于暫時補充流動資金應(yīng)符合相關(guān)規(guī)定；截至目前，公司尚未歸還前次用于暫時補充流動資金的募集資金。保薦機構(gòu)提請投資者注意公司歸還上述募集資金的進展及相關(guān)風險。
記者注意到，此前，鴻達興業(yè)（002002，SZ）、ST花王（603007,SH）等公司延期歸還募資的行為便遭到交易所的監(jiān)管。
創(chuàng)業(yè)板規(guī)定相對“寬松”
值得一提的是，2020年6月發(fā)布的《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運作指引（2020年修訂）》似乎給上市公司無法按期歸還募資予以一定的“寬限”。其中提到：“公司預(yù)計無法按期將該部分資金歸還至募集資金專戶的，應(yīng)當在到期日前按照前款要求履行審議程序并及時公告，公告內(nèi)容應(yīng)當包括資金去向、無法歸還的原因、繼續(xù)用于補充流動資金的原因及期限等。”
上述董秘認為，如果一個上市公司暫時補流之后歸還了募資，此后不久還是可以再審議補流。只要程序合規(guī)了，這種行為問題就不大。在他看來，對募集資金的監(jiān)管，應(yīng)該會是一個逐漸寬松的過程，以前監(jiān)管比較嚴格。現(xiàn)在寬松一點，也是符合注冊制的要求。
以搜于特的情況來看，截至6月30日，產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目累計投入募資2.08億元；截至10月31日，產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目累計投入募資3.39億元。“（項目）在順利推進，預(yù)計11月底項目主體工程可全部封頂。”搜于特在公告中表示。如果公司的披露屬實，則說明產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈項目的投資在正常進行中。
