從“三流”角度再探供應鏈數字化

供應鏈是一個產品從無到有的完整生產過程；供應鏈管理，即是對供應鏈“三流”——物流、資金流與信息流的管理，其數字化升級也即對“三流”的改造變革。因此，我們認為對于供應鏈數字化問題的分析，可以從“三流”角度出發，并按照兩個主要維度進行探究：① 企業內部和企業外部；② 同一“流”上的價值延伸和不同“流”之間的交織互動。

在本章節，我們首先通過對供應鏈“三流”的服務收入規模測算，來評估整體行業發展態勢；在后續章節，我們將從企業、行業、服務商等層面，從上述兩個維度深入探查供應鏈數字化的發展成果與趨勢。

供應鏈數字化服務行業規模

供應鏈數字化信息流、物流、資金流服務共同創造3.6萬億市場

在日前召開的2024年全國兩會中，“現代化產業體系”和“新質生產力”寫入政府工作報告，并列入2024年十大工作任務的首位。同時，政府工作報告也提出要“加快推進新型工業化，提高全要素生產率”。供應鏈作為產業經濟循環大動脈，保證其運轉通暢是產業提質增效的前提與根本。在新的發展階段，如何推進傳統產業向構建現代化產業體系、創造新質生產力發展？企業和供應鏈數字化服務商如何有機協作，解決供應鏈“三流”堵點，提升運轉效率？——是為企業與相關各界共同面對的新課題，供應鏈數字化再度被提升至國家產業高質發展戰略高度。

根據艾瑞統計測算，2023年，不同類型參與者進行供應鏈數字化服務的收入約為3.6萬億元人民幣，同比增速11.0%，受宏觀經濟波動等不穩定因素影響，行業增速較過去兩年呈下降趨勢。按照供應鏈“三流”服務進行拆分，其結構占比與增長性方面基本維持原有趨勢，物流環節供應鏈數字化服務仍然占據最大比重，但信息流和資金流的供應鏈數字化服務具備更強的增長性。

供應鏈數字化服務行業規模——物流

高新技術制造、冷鏈、跨境等專精領域成為物流數字化服務增長新動能

隨著我國經濟在波動中恢復，穩定因素不斷累積，物流需求整體呈現溫和復蘇。根據艾瑞統計測算，2023年中國供應鏈數字化物流服務規模達到2.9萬億元，同比增速9.6%。從規模結構來看，工業物流需求占比最大，持續發揮“壓艙石”作用，其中以航空制造、智能設備、新能源和半導體專用設備等高新技術制造領域的物流總額增速高于行業整體，成為行業需求增長新動能。與此同時，電子商務、冷鏈運輸、跨境運輸等領域的蓬勃發展亦持續帶動物流需求持續增長。

伴隨著消費需求的多元化以及工業制造等領域對供應鏈上游的改造和效率提升，供應鏈數字化物流服務趨向進一步提質增效，與各產業融合發展進一步延伸：①精細化：第三方物流企業對于冷鏈物流、危化品運輸、跨境運輸及更多“小而專”的細分場景進一步深耕，以精細化物流方案服務個性化需求；②一體化：為客戶提供完整供應鏈過程的一站式物流服務，不僅包括傳統的貨物運輸、倉儲和包裝等環節，還涵蓋供應鏈規劃、配送網絡優化、流程管理控制等多個方面等在內的全方位的物流解決方案；③智能化：將數智技術與基礎物流服務相融合，不斷提高物流管理過程的智能化和自動化水平，從而實現履約準確度、庫存效率、存貨周轉效率的提升，并降低物流成本。

供應鏈數字化服務行業規模——資金流

資金流數字化是紓解小微融資困境、積累數據生產要素的關鍵環節

供應鏈數字化資金流服務是由傳統金融機構和支付機構共同開展的，對于不同行業、不同體量的企業提供供應鏈金融、產業支付、線下收單等多種金融及支付服務。根據艾瑞統計測算，2023年中國供應鏈數字化資金流服務規模達到3454億元，同比增速22.8%，不同場景的資金流服務均保持了較高水平增速。

在供應鏈數字化改造進程中，企業對于資金流服務的剛需程度較高，資金流服務的核心價值在于：①紓解小微企業融資困境：供應鏈金融服務通過構建供應鏈鏈主企業與上下游企業一體化的金融供給體系和風險評估體系，提供系統性的金融解決方案，以快速響應產業鏈上企業的結算、融資、財務管理等綜合需求。供應鏈金融業務已成為連接金融和實體經濟的重要樞紐，為實體經濟發揮著保通、穩鏈、紓困的支撐作用；②沉淀數據，使之成為企業新型生產要素：無論是針對線下小微商戶的二維碼支付服務，還是線上近/遠C端行業的產業支付服務，通過海量支付數據的沉淀、積累與分析，能夠將支付數據信息化、成為企業新型生產要素，實現產業資金流與信息流的交織溝通、重塑供應鏈價值。

供應鏈數字化服務行業規模——信息流

信息流改造升級是“慢功夫”, 需要企業認知與服務商know-how共同提升

供應鏈數字化信息流服務包括了各類軟件服務商為企業直接提供的采購、制造、流通、銷售等全供應鏈鏈條或單點環節信息化改造相關的軟件應用；也包括從交易環節入手的消費互聯網和產業互聯網平臺，對提升交易雙方供需匹配效率而提供服務。

在供應鏈數字化升級過程中，信息流往往是最不易被企業感知的，其改造優先級程度通常較為靠后。從數據層面來看，根據艾瑞統計測算，2023年中國供應鏈數字化信息流服務規模達到3214億元，同比增速12.6%，整體增速相較于2021、2022年呈現進一步下降趨勢，這意味著在宏觀經濟尚不夠穩定的現狀下，企業對于信息流數字化改造意愿更傾向為抑制狀態。從產業層面來看，首先在消費互聯網領域，由于中小微企業聚集，O2O平臺等信息流服務商占據商業模式主導地位，其發展也相對成熟，因此整體規模增速仍處在高位；但在更廣闊的工業制造業領域，由于不同產業供應鏈結構差異極大、供應鏈參與者眾多、供需結構復雜，因此對于工業制造業領域的信息流改造往往需要“一題一議”，難度大且進程慢。但是值得關注的是，在新能源汽車、光伏、醫藥、高端制造等高速增長的工業制造業領域，其核心企業往往更具備業務增長的使命與業務價值調優的期望，因此在近年來爆發出對于信息化、數字化改造的強烈意愿。總體而言，供應鏈數字化信息流改造是“慢功夫”，各類信息流服務商需要不斷累積自身行業know-how、打磨產品與服務，伴隨企業共同成長。

產業圖譜

Part 1 企業視角

趨勢解讀：“供應鏈外無企業。”——美國著名經濟學家 克里斯多夫。企業無法脫離供應鏈單獨存在，企業是供應鏈組成的基本單元。

在供應鏈數字化趨勢洞見這個話題下，我們首先從企業視角出發，去探查不同企業的發展之道。在本章節中，我們將企業分為大型鏈主企業與中小企業，事實上，企業體量的差別不僅意味著企業自身面臨的業務復雜程度、資源與能力水平不同，同時更代表著在供應鏈中所承擔角色的差異。

對于大型鏈主企業，不言自明，它們既肩負著自身業務增長的使命，同時也是其所處供應鏈乃至產業整體數字化改造的排頭兵；而對于中小微企業，一種情況是它們處在供應鏈核心企業上下游位置，另一種情況是它們本就屬于中小企業聚集的行業。不同的企業在供應鏈數字化轉型實踐中，面臨著不同的課題，有些困難需要企業提升自身對于供應鏈的理解高度與深度，要從全局視角看待這一場業務的全面革新；而有些困境，則需要政府相關部門、產業聯盟、服務商共同助力攻克。

大型鏈主企業：供應鏈數字化先行者

意愿強烈但認知不足，DCI指數框架指導企業自我評估并實施關鍵舉措

越來越多的大型鏈主企業領導者認識到數字化供應鏈是企業競爭力提升、乃至帶動整體產業鏈變革升級的未來。然而由于大型企業轉型路徑復雜、各類信息紛亂混雜，使很多企業領導者難以理出頭緒并采取有效部署。數字化意愿與執行能力的相悖，原因的根本在于企業領導者未能構建供應鏈數字化的“頂層設計”，甚至不清楚需要建立這樣的先決意識條件。供應鏈數字化到底包含怎樣的內容？企業目前暴露出的種種問題指向哪些環節需要進行數字化改革？具體到關鍵流程和節點上又應該怎樣落實？縱觀供應鏈數字化建設成功的大型鏈主企業案例，一項核心的優勢在于較高的“供應鏈數字化意識”水平，以高水平“意識”指導行動，使之在市場競爭中獲得優勢。

根據德勤“供應鏈數字化意識指數（ Digital Consciousness Index, DCI ）”框架結構，按照成熟度可分為四個階段，且包含領導力、創新技術、客戶參與度、數字化人才及工作環境五大類別。調研數據顯示，目前中國企業在五類數字化意識評估中，多數處于發展中階段。企業在專業服務商的協助下建立“供應鏈數字化意識”框架，能夠更精準全面地評估自身數字化思維及數字化進展程度，最終指導企業實施關鍵舉措、完成供應鏈數字化轉型。

中小企業：在多重挑戰下謀求生機

需要企業、產業聯盟、數字化服務商及政府相關部門共同合力推動

根據中國電子技術標準化研究院《中小企業數字化轉型分析報告(2022發布)》，我國79%的中小企業仍在數字化轉型探索階段，12%的中小企業處于數字化轉型踐行階段，而處于數字化轉型深度應用階段的中小企業僅占9%，2021年同比數據分別為89%、8%、3%。我國中小企業數字化水平穩步提升，但整體仍處在初期階段。中小企業數字化之路道阻且長，究其原因，首先從內部因素來看，中小企業通常處于供應鏈中的一環，承擔供貨、代工、分銷等單一角色，相比大型企業，缺乏較強的數字化轉型內生需求，其營收水平也不足以支撐完整的數字化改造；從外部因素來看，由于我國工業化進程整體落后于西方發達國家，處在第三次工業革命與工業4.0并行發展階段，產業結構與形態尚未成熟，無論是生產制造，還是流通、物流市場，都處在高度分散、碎片化的狀態，中小企業信息化尚未普及，距離數字化升級還有較遠距離。

中小企業面臨的種種困境，需要企業、產業聯盟、數字化服務商及政府相關部門共同合力推動，以發揮中小企業業務聚焦、改造成本低、改造收益大的優勢。例如針對鏈主企業上下游的中小企業，鏈主企業的數字化先行勢必會帶動供應鏈上下游企業的業務流程匹配、信息系統對接，以產業核心力量帶動中小企業信息化、數字化改造；再如針對餐飲零售、跨境電商等中小企業聚集的行業，產業互聯網平臺或是“三流”專項服務商，往往能成為產業數字化轉型的核心樞紐，惠及行業整體供應鏈疏通與效率提升。

Part 2 行業視角

趨勢解讀：從行業視角來看，不同行業由于發展周期、產業結構、供應鏈組成差異極大，其供應鏈數字化的重點、難點、切入角度都各具特點，最佳解決方案則是綜合所有差異與特點而最終水到渠成指向的結果。我們在本章節選取四個供應鏈數字化典型行業，從上述角度逐一進行分析、對比，以期對其他行業供應鏈數字化轉型路徑提供參考。管中窺豹，可見一斑，供應鏈數字化的魅力與價值即讓不同行業煥發新的活力、甚至商業模式得到重塑與升階。

行業視角下的重點解讀維度 及四個典型行業綜合對比 ：

供應鏈數字化典型行業——新能源汽車

供應網絡極復雜，需要軟件服務商針對鏈主企業進行一體化改造

汽車制造業被譽為工業中的工業，擁有著最復雜、最典型的供應鏈組織結構。近年來在國家政策的大力扶持下，新能源汽車作為汽車行業的一個重要分支，呈現爆發式增長態勢。數據顯示，2023年中國新能源汽車銷售量達到774.25萬輛，近五年年均復合增長率超過50%。在產能大規模增長的背后，是對新能源汽車供應鏈組織的考驗。新能源汽車供應鏈是在傳統汽車基礎上發展起來的，但具有其自身的特點：①整體供應鏈相對精簡，但由于市場仍處于不斷變化的發展階段，因此對于供應鏈協同效率要求更高，以實現更準確預估并響應不斷變化的市場需求；②由于涉及汽車、能源、信息、交通、運輸、服務等多業協同，因為無論對于技術的革新、還是創新商業模式的探索，都需要新能源汽車供應鏈組織不斷優化與提升、并建立更緊密的上下游合作關系，以期實現“車能路云”產業融合生態加速建立。新能源汽車供應鏈數字化變革，需要從鏈主企業入手，以數智技術全面賦能計劃、采購、驗收、倉儲、制造組裝、配送、后服務市場等全供應鏈環節的信息對稱與協同。

供應鏈數字化典型行業——鋼鐵產業

產業結構分散、供需匹配矛盾顯著，鋼鐵產業互聯網進行整體賦能

鋼鐵行業是典型的傳統周期類行業中的中游加工業，其上游為鐵礦石、焦炭等資源類行業，下游則涉及地產、基建、機械、汽車、船舶、能源等眾多行業，是我國國民經濟的重要基礎性產業。就行業供應鏈特點來看，①產業布局不平衡，具有“北材南運”供需結構，且鋼鐵下游需求波動性較強，受內外部宏觀環境影響較大，整體對于供應鏈的韌性與響應速度有較高要求；②鋼鐵產業集中度較低，數據顯示，2023年鋼鐵產業CR10不足45%。較分散的產業結構適合于產業互聯網平臺進行整體信息化賦能，重點提升拉通產業上下游間供需信息透明度及匹配效率。在此背景下，產業互聯網突破傳統線性信息傳導及逐級響應式資源調度計劃的模式，打破產業主體之間的信息壁壘，構建新的供需關系和生態協同關系。產業互聯網在傳統產業的推動作用日趨明顯，在工業領域率先落地，數字聯結重新賦能工業供應鏈，驅動制造業生產與購銷模式雙重變革。

供應鏈數字化典型行業——餐飲業

消費側數字化倒逼產業轉型, O2O平臺及支付服務商賦能成效顯著

2023年，全國餐飲收入首次突破5萬億元，同比增長20.4%，增速在社會消費品零售總額中領跑其他類型。疫情結束、經濟復蘇，餐飲業重迎新春天，但疫情曾造成的巨大沖擊迫使餐飲企業開始對其供應鏈韌性的重要性進行反思，同時開始考量商業模式的變革乃至全局數字化升級。餐飲業供應鏈數字化轉型的主要原因在于，① 外部驅動力：近年來我國互聯網技術的快速發展以及移動支付的廣泛應用，使得消費側數字化進程發展迅猛，商業模式創新為消費者帶來良好消費體驗的同時，亦催生了供給側對數字化技術應用的迫切需要；② 內部驅動力：餐飲業是典型的中小微商戶聚集產業，普遍存在供應鏈抗風險能力弱、經營模式單一、忽視用戶運營、貨品供應效率低、融資渠道受阻等短板等問題，經營效益受到較大影響。近年來我國的餐飲企業供應鏈數字化升級服務已獲得長足進展，其發展歷程可以分為三個階段， ① O2O平臺服務商主導的“到家”類型供應鏈數字化升級服務；② 支付服務商由智能收款業務切入的“到店”類型供應鏈數字化升級服務；③ 由支付服務商主導的“到店”類型全鏈條供應鏈數字化服務。

供應鏈數字化典型行業——跨境出口電商

供應鏈鏈路長，跨境支付痛點顯著，資金流數字化服務為最佳切入點

根據艾瑞統計測算，2023年中國跨境出口電商規模突破2萬億元，2018-2023年年均復合增長率高達29.7%，成為近年來少數實現逆勢增長的行業之一，其蓬勃的發展態勢與跨境產業供應鏈實現高度數字化息息相關。就行業供應鏈特點來看，① 跨境出口電商依托境外電商平臺，具備天然的互聯網基因，信息化程度高，但由于涉及跨境運營，其突出痛點集中在跨境資金流與跨境物流的拉通；②跨境出口電商同樣具有中小微企業聚集的產業生態結構，適合于數字化平臺對產業進行整體性供應鏈數字化賦能，而非單點轉型。針對行業特點，跨境支付服務商找準切入點，以資金流服務為核心，同時以“跨境支付+SaaS”、資源合作等模式，為跨境商戶提供采購、物流、營銷等端到端供應鏈數字化服務。

Part 3 服務商視角

趨勢解讀：在尋訪企業與優秀服務商的過程中，我們發現“一體化服務”的概念被反復提及。“一體化服務”是否指對于企業供應鏈全鏈條“三流”的完整改造？深入交談后，我們對“一體化服務”的理解有了變化：事實上，企業完整的供應鏈數字化升級服務幾乎都是需要通過不同的服務商來合作完成的。所謂術業有專攻，供應鏈物流、資金流、信息流服務商通過自身能力稟賦，在各自領域深耕拓展，且已頗有成果。即使是在同一領域，也同樣有著更細分的賽道，例如資金流服務還可詳細劃分為產業支付、線下收單、供應鏈金融等場景；信息流服務針對供應鏈采購、制造/生產、運營等環節，都有專攻者；物流服務中也可再細分為快遞、零擔快運、冷鏈、綜合物流、跨境物流等 。

那么“一體化服務”的意義是什么呢？我們在“企業視角”章節中提到意識或者說認知對于企業供應鏈數字化的重要性，企業有意愿但缺乏認知，“頭痛醫頭，腳痛醫腳”是最常見的情況。而供應鏈數字化升級需要的恰恰是從企業業務全局進行系統的、全面的、徹底的調查梳理并重新定義——這也正是各類服務商在對企業進行服務時，需要切實做好的第一步。我們常提到行業know-how深研對于服務商的重要性，其實在面對某一個具體企業的時候，去深入理解“企業know-how”也是極為關鍵的能力，甚至是評判服務商優劣的標準。一個優秀的供應鏈數字化服務商，即能夠完成【從全局角度為企業梳理現狀，找到企業認知內外的問題—>制定具有針對性的解決方案—>通過數智能力完整落地實踐】這樣的“一體化服務”過程。

在本章節中，我們詳細說明了供應鏈“三流”服務商各自重要發展趨勢，并例舉了優秀的服務商案例。我們認為供應鏈數字化服務商的未來，便是術業有專攻、并在各自領域錘煉自身“一體化服務”能力、最終實現供應鏈“三流”服務的交織融合，助力企業在供應鏈數字化這項“必修課”中取得亮眼成績。

信息流服務商

深耕在供應鏈不同環節，打磨自身工業軟件，使數據資源作為企業新的生產要素被不斷的積聚和運用

資金流服務商

三大核心資金流服務場景 趨向服務價值鏈的橫向延伸 且數字化服務能力提升

物流服務商

構建對于供應鏈柔性、現貨率、庫存周轉次數、平均履約時效等全面提升的一體化物流數字化解決方案

Part 4 技術發展視角

趨勢解讀：數智技術是供應鏈數字化服務發展的“養料”，基于數智技術的各類供應鏈數字化解決方案的有效落地，已切實幫助各行業供應鏈組織實現根本性的變革。例如人工智能(AI)技術被應用于確定不斷變化的需求行為，以此優化庫存水平和補貨計劃；物聯網(IOT)技術使端到端的物流透明服務成為可能；數字供應鏈孿生技術通過與現實世界的供應鏈保持同步，創建端到端的可見性，使供應鏈決策的及時性與準確度得到極大的增強… …

在本章節，我們追溯了全球領先的信息技術研究和顧問公司——Gartner對于歷年供應鏈數字化核心技術的評估，可以看到，集成技術已代替單一技術成為供應鏈數字化行業進化的新風向標。我們相信，未來隨著各類供應鏈數字化服務商對于行業不斷深耕，發現問題甚至提出問題，進而將各類數智技術有機集成形成產品去解答這些問題，各產業將陸續翻開新的發展篇章。

供應鏈數字化技術發展趨勢

先進集成技術趨勢拓展供應鏈數字化產品服務的內涵與外延

數智技術的創新與演進推動是供應鏈數字化變革和改進的根本驅動力，是企業轉型戰略實施的底層支撐與關鍵舉措。在過去的數年間，以大數據、區塊鏈、云計算、人工智能為代表的數智技術發展，已為供應鏈的業務邏輯和應用場景帶來巨大變革，使得產業經濟生態的邊界與內涵得以延伸。在數智化的產業經濟生態中，為滿足客戶對靈活性、可見性和透明度等服務指標不斷提升的需求，供應鏈組織的各個環節都需要通過數智化技術達成數據關聯與協調，實現全鏈條協同作業、降本增效，以應對過往傳統供應鏈長鞭效應帶來的“供需不對稱—產能過剩—資源浪費”負循環。根據Gartner最新調查研究，過去六年間，供應鏈戰略性技術趨勢發生了較大改變，多數技術已更新至2.0代或更高級別應用，且自2021年起， 8大供應鏈技術趨勢已不再是關注單一技術，而是聚焦于集成技術趨勢。2023年三大技術主題——優化(Optimize)、擴展(Scale)、開拓(Pioneer)，則是更具引領性的、包含多個技術組合的重要趨勢。可以預見，未來數智技術的不斷迭代將有效幫助產業供應鏈解決運營優化的核心問題，加速供應鏈數字化轉型進程。